Pemerintah Indonesia untuk pertama kalinya menerbitkan Surat Utang Negara (SUN) berdenomisasi yuan atau Chinese Renminbi (CNH), yang dikenal dengan nama Dim Sum Bonds, senilai 6 miliar yuan atau sekitar Rp 13,2 triliun (kurs 1 yuan = Rp 2 .200).
Langkah ini menandai debut Indonesia di pasar obligasi yuan global sekaligus menjadi penerbitan global bonds berformat SEC-registered untuk kedelapan belas kalinya oleh pemerintah.
Dalam keterangan resmi Kementerian Keuangan (Kemenkeu) yang diterima di Jakarta, Jumat (24/10/2025), penerbitan Dim Sum Bonds ini menjadi tonggak penting dalam upaya diversifikasi pembiayaan APBN sekaligus memperluas basis investor global.
Usai pembukaan masa penawaran pada Kamis (23/10/2025), penerbitan tersebut menarik minat besar dari investor onshore (domestik) China. Total pesanan (orderbook) mencapai 18 miliar yuan atau sekitar Rp39,6 triliun, atau tiga kali lipat dari nilai penerbitan.
Tingginya animo investor mencerminkan kepercayaan terhadap stabilitas ekonomi Indonesia, prospek pertumbuhan jangka menengah, serta kredibilitas pengelolaan fiskal pemerintah.
Berkat tingginya permintaan, pemerintah dapat menetapkan tingkat imbal hasil (yield) akhir yang lebih kompetitif dibandingkan penawaran awal, dengan penurunan sebesar 45 basis poin (bps) untuk tenor 5 tahun dan 40 bps untuk tenor 10 tahun.
Dengan demikian, yield akhir ditetapkan sebesar 2,5% untuk tenor 5 tahun dan 2,9% untuk tenor 10 tahun.
Dim Sum Bonds ini memperoleh peringkat kredit dari tiga lembaga internasional, yakni Baa2 dari Moody’s, BBB dari Standard & Poor’s, dan BBB dari Fitch Ratings. Obligasi ini akan dicatatkan di Singapore Exchange Securities Trading Limited (SGX-ST).
Tiga bank besar, Bank of China, HSBC, dan Standard Chartered Bank bertindak sebagai Joint Lead Managers dalam transaksi tersebut.
Berikut rincian hasil penerbitan Dim Sum Bonds Indonesia:
1. Dim Sum Bond RICNH1030
- Tenor: 5 tahun
- Tanggal jatuh tempo: 31 Oktober 2030
- Tanggal pricig: 23 Oktober 2025
- Tanggal penerbitan: 31 Oktober 2025
- Nominal: CNY 3,5 miliar
- Kupon: 2,5%
- Yield: 2,5%
- Re-offer price: 100,00
2. Dim Sum Bond RICNH1035
- Tenor: 10 tahun
- Tanggal jatuh tempo: 31 Oktober 2035
- Tanggal pricing: 23 Oktober 2025
- Tanggal penerbitan: 31 Oktober 2025
- Nominal: CNY 2,5 miliar
- Kupon: 2,9%
- Yield: 2,9%
- Re-offer price: 100,00
